Блог им. vagalkin

Сбербанк: выжидательная позиция, или новый диапазон?

Добрый день!

Сегодня вспомним об акции-лидере российского рынка — обычках Сбербанка.

Акция выдала хороший рост, от нижних границ диапазона 76-86, в котором пребывала полтора месяца. Рост настолько удался, что бумага ушла выше уровня верхней границы, и дошла до 90+ рублей. Таким образом, диапазон оказался пробит, вроде бы повод порасти. Так ли это? Обратимся к дневному графику:



Мы видим, что после пробития акция поросла-поросла, и начала возвращаться к уровню 86 рублей. Возможно для того, чтобы потестировать его, пока что сверху. Мы видим, что этот уровень — не просто от полуторамесячного диапазона к нам пришел, он уже отыгрывался раньше и в этом году, к нему мы корректировались после первого августовского похода вниз, тогда сил не хватило его пробить, и мы пошли ниже.



Возможные варианты? Тут вопрос в том, станет ли уровень зеркальным. Если поддержка подтвердится, то это, безусловно, позитив и повод сходить еще раз вверх для Сбербанка, однако увидеть сейчас акцию банковского сектора на доавгустовских уровнях… Мне кажется это сомнительным. 90 рублей в этом смысле и психологический уровень, и технический, если посмотреть на недельный график, да и это хай недавнего роста. Пока что трудно представить Сбербанк выше, так что даже в случае, если Сбер не пойдет ниже 85, не думаю, что рынку хватит сил унести его сильно вверх. ЕСЛИ БЫ не гос.пакет акций, который пока вроде еще собираются продавать, и явно по высоким ценам. Так что стоит следить за новостным фоном. А вниз его вполне может понести на фоне уж слишком сильного роста последних дней, да и опять хочется упомянуть о внешнем фоне. Пока что там без перемен. Без позитивных перемен.

Благодарю за внимание!
Новости

Миллионы жителей Америки живут за счет талонов на еду

Мы с вами слышали, что 120 000 человек в США нашли себе работу — эта новость, несомненно, хорошо повлияла на ситуацию с фондовым рынком.

Но, на самом деле, не все так радужно. Оказывается, 46 миллионов населения США используют талоны на продовольственные товары, что дает возможность приблизится к прожиточному минимуму. Программы помощи дополнительного питания (SNAP) пользуется огромным спросом, который постоянно растет. Это можно увидеть на графике:

Рост использования талонов на еду
Блог им. MarketMaker

Центральный Банк Австралии понизил процентную ставку на 0.25%

Сообщается, что в Австралии была понижена процентная ставка ЦБ.
12/06/2011 -0.25 4.25% 4.25% Expected Easing
Блог им. Chevi

PMI Европейских стран

Франция, PMI в сервисе в ноябре вырос до 49.6 (был 44.6)
Германия, PMI в сервисе в ноябре снизился до 50.3 (был 51.4)
Италия, PMI в сервисе в ноябре вырос до 45.8 (был 43.9) 
Блог им. notmineemail

Трейдеры часто задаются вопросом как прекратить терять деньги?

Многие часто задают этот вопрос. Вот мои мысли.

Не существует единственного Грааля, который поможет Вам пожизненно зарабатывать и не терять. Это скорее целый комплекс мер психологического и материального характера, которого Вы должны неуклонно придерживаться ежедневно.
Аналитика

Американский фондовый рынок скользнет вниз в ближайшие недели

Из-за долгового кризиса в Европе и данных, свидетельствующих о более широких возможностях  на рынке труда в США, цены на акции дрейфовали вниз в последний рабочий день недели.

Dow Jones Industrial Average закрылся на 12,019.42 после снижения на 0,01% или 0,61 пунктов после того как коснулся 12,146.68 пунктов в течении дня. S&P 500 снизился на 0,03% или 0,31 пунктов и закончил день на уровне 1,244.28. Среди 10 основных секторов, финансовые компании были ведущими среди растущих, а  компании здравоохранения были лидерами среди падающих.

Индекс Nasdaq Composite снизился на 0,03% или 0,73 коснувшись 2,626.93 в конце сессии. На Нью-Йоркской фондовой бирже, около 873 млн. акций перешло в другие руки.

Министерство труда США уведомило о  снижении безработицы с 8,6% до 9% в ноябре. Инвесторы предсказывают возвращение производственной деятельности в Соединенные Штаты Америки из других стран аутсорсинга, поскольку организации не в состоянии гарантировать качество продукции, а также с целью сэкономить средства. Напротив, они сталкиваются в данный момент с проблемами найма работников с необходимым уровнем  профессиональных навыков. Похоже на то, что есть много рабочих мест, но только для опытных профессионалов.
Аналитика

Финансовая индустрия - полное и безоговорочное мошенничество.

В открытом письме, размещенном на Reddit, Wall Street аналитик делает свой вклад в движение Occupy Wall Street (http://en.wikipedia.org/wiki/Occupy_Wall_Street) – объясняя, как некоторые из вещей, по поводу которых он наиболее расстроен на самом деле работают.
 
«Я пишу это в надежде, что участники движения OWS смогут получить глубокое понимание индустрии хедж-фондов и финансовых рынков. OWSдолжен быть в духе времени текущей политики, я думаю, что важно знать, как именно хедж-фонды, наряду с финансовыми рынками уничтожают 99% населения.
Он продолжает объяснять, общеизвестные факты о хедж-фондах и финансовых рынках.
Они, хедж-фонды — титаны, и вы, люди, не в состоянии конкурировать. Только супер-богачи (0,1%) могут играть в игры хедж-фондов, а это означает, что они единственные, кто может победить на финансовых рынках.
Хедж-фонды. Эти ребята в основном являются инструментом для ультра-богатых людей, чтобы попасть на финансовые рынки, кроме семейных предприятий  и частных менеджеров капитала. Что же такое хедж-фонды? Они представляют собой инструменты финансового рынка, минимальный депозит для вступления в которые $1,5 млн., что доступно только для мега-богатых, также они могут инвестировать во что-либо без нормативных ограничений, использовать финансовые рычаги, чтобы увеличить собственное воздействие до 15 раз, и в значительной степени съедают подавляющее большинство прибылей в отрасли ».
Еще одна вещь. Вы не можете знать то, о чем осведомлены эти ребята. У вас нет аналитиков, работающих круглосуточно, а их аналитики знают о таких финансовых инструментах, о которых вы никогда даже  не слышали.  Финансовые рынки будут сфальсифицированы… если вы пойдете по любому из традиционных путей вложения денег, вы абсолютно точно «срежетесь»,  столкнувшись лицом к лицу хедж-фондом. Вы, средний человек, платите непомерные сборы по сравнению со смешными сборами на рынке.
Худшей частью, безусловно, является то, что правительство поощряет  якобы сэкономить  деньги посредством налоговых льгот, которые потом в основном вкладываются государством в низшей финансовой индустрии — пенсионные фонды, частный менеджмент капитала и активов. Эти парни применяют дрянные стратегии, например  Long-only или только domestic equity (то есть они инвестируют исключительно в американские ценные бумаги), и не имеют возможности достичь уровня хедж-фондов в управлении капиталом. У них  даже больше шансов потерять ваши деньги чем у вас, и даже хуже того, они еще возьмут и 2,35% при этом. А вы еще и окажетесь оштрафованы при попытке забрать ваши деньги раньше срока. 
Этот аналитик хочет быть полезным для большинства населения, потому он описывают систему просто и доходчиво в двух словах :
«Финансовая индустрия является воронкой, которая сливает деньги от основной массы населения, концентрируя их в руках сверх богатых, через хедж-фонды, которые доминируют над всеми финансовыми рынками».
Блог им. notmineemail

Три бывших трейдера Goldman открывают хедж-фонд

Три бывших трейдера Goldman Sachs  объединяются, чтобы сформировать хедж-фонд, а один из них имеет некоторую известность, не связанную с пометкой Goldman на его резюме. Унего есть некие неплохие семейно-политические связи....
 
Марк Мезвински, который женат на бывшей первой дочери  страны —  Челси Клинтон, объединяется с Беннетом Грау и Марком Мэллоном чтобы открыть  Eaglevale Partners, сообщает Bloomberg. Глобальный фонд-макрос в настоящее время на стадии сбора инвесторских средств, и они планируют начать торговать в начале 2012 года.
Мезвински ушел из Goldman в 2008 году на работу в 3G-Capital  и известен тем, что участвовал в одной из инвестициооных фирм, которые выкупили Burger King. Он ушел из 3G Capital в мае этого года, на фоне слухов, что он собирался начать свой хедж-фонд. Похоже, это оказалось правдой.
Грау и Мэллон, как сообщается, ушли из Goldman Sachs в начале этого года когда банк закрыла проп-торговлю в  ожидании более жестких финансовых правил и надвигающийся реализации Правило Волкера.
Кроме того, имеет место большое расхождение между возрастами трио. Грау — 62, Мэллону — 45 и Мезвински — 33.
Блог им. notmineemail

Президентский цикл

Global Macro Monitor разместил несколько статей о президентских биржевых циклах в начале года.
Третий год первого срока президента — сильнейший год в цикле.

Ситуация становится очень похожей на 1971. Предполагалось, что в начале года рынок будет торговаться более, как 1991, также год крупного кредитного кризиса и первой войны в Персидском заливе. В начале года рынок двигался в относительно узком диапазоне и резко возрос в конце года на 10,5 процента в течение последних 14 торговых дней. Предполагали, что волатильность рынка будет увеличиваться в этом году, но не настолько, как это было произошло на самом деле.
S&P500 теперь, кажется, повторяет 1971 в точности, а это также был третий год первого президентского срока. По иронии судьбы, 1971 был также годом подобных потрясений для национальной валюты, президент Никсон официально отменил золотой стандарт и Бретон Вудскую международную валютноую систему в середине августа.
Во время ралли курсов валют из-за золота министр финансов Джон Коннели и заместитель государственного секретаря по финансовым вопросам Пол Волкер посоветовали президенту отменить фиксированный курс, что позволило доллару стать ведущей валютой. Это вызвало панику на мировых валютных рынках других стран пока они не отменили фиксированные курсы.
История в этом месте рифмуется с нашим насущным кризисом евро и кризисом государственного долга.
Давайте понадеемся, что, Санта принесет нам аналогичные декабрьские спуски для S&P500, как он сделал в 1971 и 1991 годах. Оставайтесь на связи.
Аналитика

GOLDMAN: что произойдет с миром в 2012 и 2013

 
Goldman Sachs представляет свои прогнозы о том, как будет складываться ситуация в мире в 2012 и 2013 годах, и не все новости столь волнующи.
Во главе с Франческо Garzarelli в Лондоне и Домиником Уилсоном в Нью-Йорке, команда аналитиков, занимающихся прогнозированием рынков, валют, товаров и даже политики центрального банка. Их оценки не очень радужны. Скорее, они рисуют мрачные перспективы для Европы в то время как рост мирового ВВП снижается еще больше, чем было предсказано ранее.
 

Далее – некоторые из предсказаний:
 
Медленный рост в течении еще двух последующих лет в развитых странах
Поток, отражающий глобальную экономическую картину в целом, будет оставаться одним замедленным, а в некоторых случаях и отрицательным. Под удар встречного ветра из мер экономии, под которые попали государственные расходы, попадут США и страны-союзники из Европы. Goldman также считает, что грядет высокий уровень безработицы среди передовых рабочих сил нации.

Это будет крайне сложный год для фондовых рынков.
В течение ближайших от трех до шести месяцев, Goldman экономисты предсказывают спад для  Tokyo Topix, Stoxx Europe 600 и MSCI AC Asia Pacific Excluding Japan Index.  Больше всего пострадает Европа, акции потеряют около 16% от их стоимости, прежде чем постепенно возвратятся к сегодняшним уровням. S&P 500, как ожидается, будет двигаться весьма умеренно, в небольшом диапазоне в течение ближайших двенадцати месяцев.
Объем государственного долга постепенно начнет расти.
Goldman ожидает, что денежно-кредитная политика будет оставаться в своем текущем положении, а также, что инфляция будет умеренной. Банк полагает, что 10-летние казначейские облигации будут оставаться выше 2%, а в конечном итоге могут подняться на 3,3% к концу 2013 года. Также прирост государственного долга ожидает Великобританию И германию
 
Блог им. vagalkin

Технический анализ ВТБ - судьба акции может разрешиться в начале следующей недели.

Добрый вечер! 

Продолжаем наблюдать за акциями ВТБ, наблюдать и торговать. Прошедшая неделя подкинула нам пищу для размышления, предлагаю прорезюмировать последние дни торгов ВТБ, а так же проанализировать возможности движения бумаги на следующей неделе, и в соответствие с этим построить поведение с этим активом на ближайшие дни.

В прошлом блоге (http://www.comon.ru/user/vagalkin/blog/post.aspx?index1=59625) мы обсуждали, что на дневном графике нарисовался молот, что могло свидетельствовать о движении вверх. Это движение и состоялось. Скажу пару слов, как сам отторговал. Последовав своим же рекомендациям, вышел из шорта по стопу на уровне 6.5 копеек и увидев, что движение продолжается, встал в лонг на 0.1 копеек повыше. Далее зафиксировал профит в четверг на сильном уровне в 7 копеек, на котором виднелся хороший уровень. В пятницу на эту бумагу уже не было возможности смотреть. А между тем, в пятницу бумага вела себя достаточно интересно. Давайте посмотрим на график пятиминуток внутри пятницы:



ВТБ в процессе роста откатывался, тестировал бывшие сопротивления, фактически раздавая им титулы поддержек. Не самых сильных и не самых серьезных, но внутри дня они работали. Однако среди этих уровней есть и достаточно сильный, который приходит к нам из дневного графика:



Как мы видим, уровень 7 копеек когда-то был для ВТБ важным. Очень вероятно, что и сейчас он может стать ключевым для бумаги. Откроемся в понедельник выше и протестируем его сверху — можно говорить о поддержке, от которой может пойти рост еще выше. Если так случится, то какие цели можно поставить для бумаги? Опять обратим внимание на график дневной, изображенный выше — уровень 7.5 копеек, не так чтобы уж много от уровня 7 копеек, однако он так же может сыграть роль, и в случае продолжения роста на этом уровне стоит призадуматься и посмотреть, как акция будет реагировать на него. 

Все бы хорошо — если ВТБ будет излучать позитив, то расти ему и расти. Но будет ли это? Не просто так ведь мы навесили на акцию титул «Самая слабая фишка года» (http://www.comon.ru/user/vagalkin/blog/post.aspx?index1=57903). Давайте, как и раньше посмотрим на дневной график, но в более широкой перспективе:



А ВТБ пока что не сломил нисходящий тренд. Причем, что мы можем считать переломом — большой вопрос. Уже были энтузиасты, которые рост начала ноября посчитали разворотом тренда, мол и наклонную линию мы пробили, да и расти ему уже пора, уж слишком дешев. Но во-первых, наклонную линию мы можем миллионом способов провести, и в одном случае мы пробьем, а в другом оттолкнемся. Поэтому гораздо лучше смотреть на уровни горизонтальные. И тут мы опять возвращаемся к 7 копейкам — тому самому уровню, около которого — сверху или снизу — мы откроемся в понедельник.



На 7 копейках, плюс-минус, мы откроемся. И дальше интересным станет тот самый уровень в 7.5 копеек — если акция будет расти, разумеется. Если пройдем этот уровень, то это будет означать, что акция впервые за год показала локальный хай, который был выше предыдущего. И вот тогда уже можно говорить о смене тренда. Это будет если не знаком, то очень хорошим намеком.

Но с таким же успехом мы можем открыться и ниже 7 копеек, или же выше, но уйти вниз и начать тестировать уровень снизу. Что же, если продолжения роста не получится и начнется консолидация на уровне 7 копеек, то для меня это будет намеком на продолжение или, если хотите, возобновление движения вниз. Мы с вами уже говорили, что бумага эта падает как будто бы по ступенькам. Падение — консолидация — большая свеча вниз — консолидация — большая свеча вниз. Поэтому торможение бумаги на любом сколь угодно важном уровне, да еще после бурного роста — предупредительный сигнал. 

Итак, предлагаю понаблюдать за акцией в понедельник. И принять решение — будет ли смена тренда или продолжим бесславное падение. С нетерпением будем ждать открытия.

Благодарю за внимание! 
Аналитика

Мировой производственный индекс PMI спасается за счет США

Сокращение в мировом секторе производства в ноябре продолжилось. Мировой производственный PMI (индекс деловой активности), рассчитанный на средневзвешенном ВВП для крупных экономических регионов остался, практически, без движения 49,6 против 49,5 в октябре. Хотя, относительно неизменный PMI маскирует значительные изменения по отдельным странам и регионам.
Всемирный сектор производства был спасен более высоким, чем ожидалось производством США, и при расчете PMIисключая США видим падение с 48,7 в октябре до 47,8 в ноябре. Индекс делового оптимизма в производственной сфере (ISM Manufacturing) вырос на 1,9 до 52,7 против 50,8 в октябре. За исключением США, Южной Африки, России, Турции и Индии было всего несколько стран, где производство расширилось. Спад в секторе обрабатывающей промышленности в Бразилии значительно снизился.
Спад в Еврозоне набирает обороты из-за Франции и Германии – двух экономических лидеров в регионе. PMI Еврозоны упал до 46,4 в ноябре против 47,1 в Октябре. После возобновления сокращений в Ирландии, производственный сектор производственный сектор всех стран Еврозоны находится в рецессии и эта зараза распространяется на экономики развивающихся Европейских стран. В Китае и Японии рост показателей резко оборвался. В других странах Дальнего Востока – в Тайване сокращение продолжается, в Южной Корее то же.

Блог им. tkir

50/200 дней MA перекресты на пятницу (AFG,CRIS,FICO,MOV,MRK)

Просмотрите сегодняшние перекресты по скользящим средним (МА) за 50 и 200 дней.

Что означает перекрест 50/200 дней МА?

Перекрест скользящих средних за 50 и 200 дней – активно используемый инструмент, подчеркивающий тренд и снижение волотильности акции. Мы часто думаем, что акция придерживается 50 дневного скользящего среднего уровня, при условии что 50 дневный МА выше 200 дневного – это показатель того, что акция здорова и продолжит аптренд в ближайшем будущем. 50 дневный и 200 дневный MA часто используются как линии сопротивления и поддержки. При покупке они используются как линия поддержки и дают дополнительные преимущества в Вашей сделке.
Блог им. tkir

Лидеры роста по объемам на пятницу (DON,ALEX,TRGP,ZUMZ,EDMC)

Что такое лидер роста по объему? Так называют акции, объем торгов по которым превысил в 4 раза средний за предыдущие 20 дней (SMA-20), и они находятся выше вчерашнего уровня закрытия. Прирост объема во много раз превышает прибыль от среднематематической при спекуляции, и может свидетельствовать о попытке арбитражного поглощения.

Интересно поторговать лидеров роста по объему? Из множества стаков мы выбрали ТОП-5 акций.
Новости

Судебное преследование BofA, JPMorgan и трех других банков со стороны генерального прокурора штата Массачусетс

Генеральный прокурор штата Массачусетс Марта Коакли подала иск против Bank of America, Wells Fargo, JPMorgan, Citigroup и Ally Financial, твитнул CNBC (http://twitter.com/cnbc).

В иске также имена Mortgage Electronic Registration System, Inc. и ее родителей, MERSCORP Inc, в качестве обвиняемых, по данным СМИ рекомендательного характера.
«Иск AG, стремится привлечь к ответственности банки за  незаконное и вводящее в заблуждение поведение при проведении взыскания, в том числе подделку документов и автоподписание MERS,  а также обманную практику, связанную с изменения условий кредитования», согласно пресс-релиза.
Генпрокурор среди тех, генеральных адвокатов, которые хотели продолжать свои расследования после того как было достигнуто общенациональное соглашение об урегулировании процесса взыскания с вышеуказанными банками.
Пресс-служба Генеральной прокуратуры заявила, что будет проведен брифинг по жалобе в  час пополудни сегодня.
Аналитика

Глобальный долг будет только расти!

В своем последнем письме инвестор (via. Gurufocus), Кайл Басс излагает свое видение, что волна дефолтов ждет нас всех. Его основной аргумент: весь мир обременен огромным количеством долгов. На протяжении всей истории, по его словам, общий долг к ВВП был более 200%, когда страны тратили на войну. Сегодня мы на уровне 310%. Говорит Басс: «Нет достаточно большого спасителя, с магическим бассейном капитала, чтобы прекратить этот цикл глобалоного Долга. Мы считаем, что всем будет не легко».

Глобальный долг будет только расти
 
Новости

Финансовая помощь миру отменяется

Вместо помощи Европе с кризисной ситуацией, правительство США, решило спасать собственную экономику.

Инвесторы и трейдеры с огромным облегчением ворвались на Уолл Стрит, узнав новость, что правительство все же не собирается сидет сложим руки, а собиратся восстановить спокойствие в финансовом секторе.Правительство решило спасти банки от миллиардных долгов, на фоне этих новостей индекс Dow Jones вырос до 370 пунктов.

Ценына акции стремительно растут

Предложение правительства еще находится в разработке, но если не спасти банки от долгов по ипотечным кредитам, то это насет очень серьезный ущерб банковской системе и экономике в целом. Это первый убидительный ответ правительства, кторой сможет помочь восстановить доверие учатсников рынка.
Блог им. notmineemail

Язык трейдера



Законы Мерфи для финансовых рынков
Аналитика

Кое-что интересное из обсуждения на Bloomberg вчера поздно вечером:

«Чем сегодняшний рынок напоминает свое прошлое поведение?»

Кое-что интересное из обсуждения на Bloomberg вчера поздно вечером:

Dow Jones Industrial Average (INDU) достиг 12,045.68, это 490,05 пунктов от вчерашнего закрытия. С поправкой на повышенную волатильность рынка в 2011 году, прирост составляет около 240 пунктов в первые девять лет последнего десятилетия (по данным Bloomberg). Кризис госдолга Европы вызвал некоторые из наибольших колебаний и ралли за последнее время. Среднедневное изменение S&P500 составило 1,7 процента, по сравнению с 0,8 процента до сентября 2008 года, когда рухнул Lehman Brothers Holdings Inc.

S&P500 поднимался на 3% или более в день 36 раз за три года с момента краха Lehman, или примерно раз в месяц. Для сравнения — 27 раз за девять лет до этого, или около 0,3 раз в месяц (данные собранны и проанализированы Bloomberg). Внутридневное движение INDU превысилj 100 поинтов каждый день в ноябре, кроме одного, 18 ноября".