Блог им. StocksProp

Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.

По большому счету на графике цены мы видим отношение двух инструментов между собой
К примеру на графике EUR/USD мы видим отношение Евро к Доллару, по сути — это график баланса между двумя активами.
Рассмотрим три актива:

Блог им. StocksProp: Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.

Те же активы в виде графиков:
Блог им. StocksProp: Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.

В данный момент времени:

— котировка EUR/USD баланс евро к доллару = 1,1374

— котировка GBP/USD баланс евро к доллару = 1,5660

— Котировка EUR/GBP баланс евро к фунту =0,7262 и является результатом математического действия деления EUR на GBP

Проверим котировку EUR/GBP: 1.1374 ( EUR/USD) / 1.5660 (GBP/USD) = 0.7262 ( EUR/GBP)
Все верно, мы подтвердили, что график EUR/GBP нам показывает динамику отношения между двумя активами EUR и GBP.
Давайте проведем один эксперимент.

Возьмем абстрактный актив Х и построим график кривой по произвольным 15 точкам, при условии того, что начальная котировка перед замером была 50,00. Получим следующий график:
Блог им. StocksProp: Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.

Возьмем абстрактный актив Y и построим график кривой по тем же 15 точкам, что и актив Х, соблюдая шаг движения, но начальную котировку перед замером возьмем 5,00. Получим следующий график, на котором актив Y вышел из точки 5, что на 45 тиков ниже, чем стартовал актив Х и полностью повторил движение актива Х в пунктах:
Блог им. StocksProp: Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.
В итоге мы получили два абсолютно одинаковых графика с разницей лишь в стартовой точке и соответственно шкалой котировок.

Глядя на данные графики можно с уверенностью утверждать, что за 15 контрольных точек баланс между активами не изменился, они шли нога в ногу, сохраняя дистанцию между собой в 45 пунктов в каждой контрольной точке:
Блог им. StocksProp: Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.

Так как график, который мы привыкли видеть рисует баланс между активами, рассчитанный путем деления котировки одного актива на другой, построим график баланса синтетического актива X/Y ( в каждой контрольной точке, разделим котировку Х на котировку Y) и построим график:
Блог им. StocksProp: Что мы видим на ценовом графике и что такое котировка.

Как видно, в результате мы получили кривую, а так как любая кривая подразумевает некое изменение, то по большому счету, мы получили график изменения баланса между активами Х и Y, которого реально не происходило, мы изначально строили два графика по одним и тем же точкам и все 15 замеров активы двигались абсолютно без отклонений.

Выходит, что последний график показывает то, чего реально не было!

Раз мы имеем график, то мы можем к нему применить все возможные методы технического анализа, построить линию тренда (которой реально нет), с помощью стохастика определить зоны перекупленности и перепроданности, котороых тоже нет и быть не может, так как активы шли полностью синхронно.

В каждой контрольной точке сохранялась дистанция в 45 пунктов между активами.

Мы можем применять любые методы, но они все будет анализировать ситуацию, которой в реальности нет и генерировать нам сигналы.

Мы можем анализировать историю, искать и находить закономерности, а реально это все может оказаться глубоким заблуждением, обычным совпадением и случайностью, а сила сигнала будет не выше, чем результат подбрасывания монетки.

Взглянем на данную ситуацию под другим углом повторим туже процедуру, только за точку старта возьмем значение 0 для обоих активов. Оба актива вышли из одной контрольной точки с неким шагом движения, в нашем случае постоянным.

В результате всех вычислений, кривая баланса между активами будет отображена в виде прямой горизонтальной линии, что собственно и будет отражать реальную ситуацию между активами.

Можно долго рассуждать на эту тему, но наше мнение таково, что информацию и сигнал для совершения сделки надо искать не на графике, а при помощи математических расчетов.

0 комментариев

Оставить комментарий